Conceitos Básicos: Conceito de risco, função econômica dos derivativos, mercado a termo, mercado de balcão, liquidações física e financeira; Papel dos agentes participantes do mercado; Negociação em Bolsas; Mercado futuro; Padronização dos contratos; Diferenças entre a termo e futuro; Conceito de ajuste diário; Aspectos principais da dinâmica operacional de uma Bolsa de Futuros; Estrutura operacional; Clearing; Níveis de garantia; Fluxo operacional e financeiro das negociações.

Principais Contratos Futuros Financeiros Negociados no Mercado Nacional: Contratos futuro de dólar comercial, estratégias de utilização; Ibovespa e contrato futuro; Conceituação do DI no mercado à vista e contrato futuro de DI; Formação de taxa, cálculo e correção do PU; Estratégias de utilização.

Contratos de Swap: Contratos de swap; Funcionamento dos swaps da BM&F; Valorização da curva; Variáveis disponíveis; Metodologia de margem; Liquidação antecipada e programada; Exemplos com as principais variáveis; Estratégias; Swaps negociados na CETIP (balcão): conceitos e estratégias.

Contratos de Opções: Função econômica; Opção de compra; Opção de venda; Diferenças entre futuros, swaps e opções; Conceitos básicos utilizados no mercado de opções; Variáveis que afetam o prêmio da opção; Estratégias com opções; Opções sobre futuros; Opções flexíveis.

Volatilidade e Risco

Estratégias com Derivativos

Precificação

Opções Exóticas

Exemplos Práticos